近日，巴基斯坦NutShell集团的创始人阿兹法尔·阿赫桑在社交平台上晒出了和马云的合照。据阿赫桑透露，马云在巴基斯坦拉合尔停留超过20个小时。行程十分低调，陪同人员包括5名中国人和2名外国人。在结束巴基斯坦访问之后，马云还将访问乌兹别克斯坦。

此前，马云已经出现在南亚另外两个国家：孟加拉国和尼泊尔。

虽然阿赫桑没有透露马云在巴基斯坦的具体目的，但从马云此次行程所到过的国家来看，大部分是阿里巴巴旗下电商企业达来赞（Daraz）的布局国家。达来赞官网显示，公司成立于2012年，为一家总部位于巴基斯坦的电商企业，主要为消费者提供服饰、时尚饰品、3C数码等品类的B2C业务。该企业目前的经营地区包括巴基斯坦、孟加拉、斯里兰卡和尼泊尔。

2018年，阿里巴巴收购达来赞。随后五年，达来赞进入高速发展阶段，活跃购物者增加了四倍，达到1500多万。2021年，达来赞曾在巴基斯坦和孟加拉国投资了1亿美元。当时，公司CEO米科尔森（Bjarke Mikkelsen）曾表示，希望目标是在未来5年内每年将订单增加一倍。

但在经历了高速发展后，达来赞也开始遭遇到低迷。

今年2月，米科尔森发布公开信称将裁员11%。米科尔森在信中表示，在过去的五年里，公司平台的活跃购物者数量由2018年的300万增长到如今的1500万以上。但是在2022年，受局部冲突、供应链中断、通胀飙升、当地政府补贴减少让市场环境变得非常艰难，公司增长有所减缓。

除了收购达来赞，阿里巴巴旗下菜鸟也在巴基斯坦有所布局。

2023年6月，菜鸟与达来赞合作打造的巴基斯坦智能分拨中心入选了“中国-上合组织国家数字领域合作案例”。

据悉，作为物流行业唯一一个入选案例，该项目不仅是全巴基斯坦首个全自动物流分拣中心，同时也是菜鸟物流科技在海外完成交付的首个深度集成智能项目。由菜鸟物流科技自主设计开发并获得欧盟CE认证的交叉带分拣机等核心设备、具有自主知识产权的PLC及相关电控整体解决方案、“云边一体”的WCS仓库控制系统均在该项目中得到应用。项目上线后，相比之前的手动分拣模式，自动化分拣效率提升了4倍，包裹错分率从之前的1%下降到万分之三以内。

达来赞CEO米科尔森表示，“技术创新能够改善物流运营、提升客户体验，与菜鸟的合作对我们而言是一个里程碑，中国的先进物流技术来到了巴基斯坦，通过数字化的技术手段，帮助我们提高了物流效率。”

而菜鸟集团副总裁、物流科技事业部总经理丁宏伟表示，“出海”是菜鸟物流科技的业务方向之一。在该方向上，菜鸟物流科技不仅拥有成熟的产品与方案，丰富的落地案例，也具备全球化的供应链能力。仅在过去一段时间，菜鸟物流科技就已成功帮助Daraz、Flash Express等多家海外企业实现了分拨、仓储等数智化升级。接下来，菜鸟物流科技将加快出海步伐，将把成熟领先的物流科技输送给更多海外合作伙伴，帮助其在竞争中快速建立起差异化优势，推动物流效率提升。

事实上，达来赞只是阿里巴巴在新兴市场布局的其中一个。2016年，阿里巴巴收购东南亚电商来赞达（Lazada），2018年，阿里巴巴收购土耳其电商公司Trendyol。

今年6月12日，根据东京大学官网消息，马云以“创新创业”为主题上台，与同学们进行了交流。当天举行了2个小时的讲座，来自中国、日本、印度、马来西亚等国家的50名学生参与了此次活动。随后，马云现身杭州围观数学竞赛。

而阿里巴巴集团近期也迎来了组织架构和高管的变动。

6月20日，阿里巴巴控股集团董事会主席兼CEO张勇通过全员信宣布，阿里的自我变革正顺利平稳推进，1+6+N的全新业务集群基本成型，各业务集团董事会已开始运行，多个业务的上市和融资计划也已开展，控股集团将主要承担创新孵化大本营角色，整个阿里巴巴正以全新姿态奔向未来。

张勇同时宣布，阿里云智能集团完全分拆已经启动，正处于向上发展的最关键时期，必须全身心投入。同时为了适应未来发展规范和要求，其个人不宜再同时担任两家公司董事长与CEO职务。经阿里巴巴控股集团董事会同意，张勇将于今年9月10日卸任阿里巴巴控股集团董事会主席兼CEO职务。张勇此后将专职担任阿里云智能集团董事长兼CEO，专注阿里云的发展，持续提升阿里云的行业竞争力与全球竞争力，让阿里云为各行业尤其中小企业的数智化升级提供更优质安全便捷的基础服务。

同时，经过阿里巴巴控股集团董事会批准，集团执行副主席蔡崇信将出任阿里巴巴控股集团董事会主席；吴泳铭出任阿里巴巴控股集团CEO，同时继续兼任淘天集团董事长。

延伸阅读：

马云不想输

文|新摘商业评论 南溟洛枳

距离张勇就任阿里巴巴集团董事局主席过去的1379天，6月20日，阿里方面宣布，张勇将于今年9月10日卸任阿里董事会主席兼CEO职务。阿里集团属于张勇的时代，划上一个句号。

接棒者是有着"阿里2号人物"之称的蔡崇信，以及阿里巴巴合伙人之一的吴泳铭。

6月20日之前，就有媒体曝出了张勇即将卸任阿里CEO的消息。

换帅消息曝出的同时，多家媒体报道称，马云给淘天业务负责人开会表示，淘天集团当前面临的竞争局势十分严峻，一个企业从行业标杆到死亡，半年到一年就足够了，在互联网行业这个速度可能会更快。

马云为淘天集团指出了三个方向：回归淘宝、回归用户、回归互联网。

"淘宝，用户，互联网"这三个并不新的词，恰恰是淘宝的根基。

尽管鲜少露面，但外界仍可以看出，这次阿里的大变革背后的操刀人正是马云本人。

从今年3月的阿里大变革到今天的张勇卸任，可以确认的是，马云这次的回归是来稳住阿里的根，而另一个层面也正说明，阿里已经到了紧急时刻，赖以为根本的电商业务已经到了需要刮骨疗毒的阶段。

阿里变革风起云涌，这一次，蔡崇信吴泳铭上位，围绕"淘宝，用户，互联网"做文章，阿里势必要重新搅动电商江湖。

这一次，阿里派出了老将蔡崇信和吴泳铭，他们一个是阿里巴巴合伙人制度的创始合伙人之一，一个曾带团队创建了阿里妈妈并孵化出手机淘宝，有全球化视野和专业的技术背景。可谓强强联合。

一、阿里换帅，马云布新局

这次人事变动来的突然，却在意料之中。

时间往前推3个月 ，阿里这场大刀阔斧的变革格外引人注目。

3月28日，阿里巴巴公布组织变革为"1+6+N"的架构，业务各自建立董事会领导的CEO负责制。

"1"指一个阿里巴巴集团，"6"指阿里云智能、淘宝天猫商业、本地生活、菜鸟、国际数字商业、大文娱六大业务集团，"N"则指旗下多家业务公司，如阿里健康、高鑫零售、盒马等，以及阿里未来可能新创设或投资的公司。

彼时，张勇表示：具备条件的业务集团和公司，未来都有独立融资和上市的可能性。

很快，5月18日，阿里旗下公司公开了上市计划：阿里云从阿里巴巴集团分拆，独立上市；菜鸟集团启动上市计划，预计在未来12到18个月内完成，盒马启动上市流程，预计在6到12个月内完成。

与此同时，阿里国际数字商业集团启动外部融资，六大业务集团正式成立董事会。

距离5月18日的上市计划公开仅仅过去一个月，阿里在618刚过就宣布了张勇卸任的换帅通知，可见这次的变革力度之大，速度之快。

经历了这次变革，阿里的架构越来越扁平化，去中心化，颇有"养成放手"的态势。

确实，阿里太重了，电商业务起家，阿里的江湖地位无人能韩栋。然而，摊子越铺越大，阿里这桌盛宴上盘子越来越多，但每道菜都很难做出独特的风味。

淘天，阿里云，菜鸟，盒马，大文娱......阿里的故事越讲越多，但也没有想象的那么精彩。

人们必须要面对的一个问题是，草莽式发展的互联网时代结束了，业务创新也要考虑性价比，越来越多的行业大佬喊出降本增效的口号，已经预示了互联网未来的走向。

阿里作为行业巨头，面临的压力自然比其他企业更大，架构调整是必然选择。烧钱多年养成的各大业务线，如今必须要走向自力更生。

马云用了"三个回归"为阿里的未来指明方向，把淘宝放在了第一位，说明阿里电商的根基不能丢，且必须到了主动出击主动加强的地步，淘宝没有退路了。

这次旷日持久大变革，马云的态度很明显：把阿里做的"更薄"，架构更扁平，该独立的独立，该聚焦的聚焦，该缩减的缩减，该融合的融合。

"电商，用户，互联网"是阿里的根，如今外敌内患群起，阿里的变革，正是一场"护根运动"的开始。

二、电商的江湖，马云不想输

阿里电商的衰退表现在多方面：

市场份额上，阿里系一度占据了中国电商八成的市场份额，到了2021年，阿里的市场份额已经跌至52%；

市值上，六年前，阿里的市值接近5000亿美元，是中国电商行业当之无愧的第一名，然而，2023年，这个数字只有当时的一半。

淘天集团当前面临的竞争局势十分严峻，退休的马云还在操心阿里的事情。

据《晚点LatePost》报道，5月下旬，马云召集淘天集团各业务负责人开了一场小范围内的沟通会。淘天集团CEO戴珊，行业发展部三位负责人汪海、刘鹏、刘一曼，淘宝直播负责人程道放等均有出席。淘天集团CFO李博，菜鸟集团CEO万霖也参加了会议。

马云为淘天集团指出了三个方向：回归淘宝、回归用户、回归互联网。马云判断，接下来，是淘宝而不是天猫的机会。

回归淘宝，意味着淘天集团未来会用更大的力度扶持中小商家。

中小商家，曾经被阿里抛弃过。

2011年10月，张勇决定在淘宝商城发布商家招商续签及规则调整公告，技术服务费从6000元提高至3万元和6万元，保证金也提高了。

这是一个典型的一体两面的决定。平台升级，让淘宝商城成为品质商城，从此，淘宝和天猫的打法有了明显的差异化，前者服务中小商家，后者服务品牌商家。

尤其是天猫独立后，品牌卖家的数量飞速增长，成为阿里电商系统的一大招牌。2022年，阿里广告收入有七成来自天猫品牌商家。

但也引发了淘宝商城的"十月围城"，一批中小商家从淘宝撤离。

马云指出，阿里妈妈过去一直依靠给品牌商卖流量轻松赚钱，而阿里妈妈的初衷是让再小的商家都能买卖广告，要帮助中小商家，可以结合AI服务中小商家。

要知道，根据此前阿里政策，淘宝是平台流量输血者，要无条件支持天猫，给天猫流量扶持。

当阿里赖以成功的方法论都不再适用时，迅速改掉才能及时止损。阿里电商要回归最初的淘宝生态，马云给出了回归互联网和回归用户两个解决方案。

2022年初，戴珊就提到过回归用户，叫停GMV就是最典型的动作，强调关注用户体验，大淘宝用户发展及运营重心的首要关注目标也从年活跃买家数（AAC）改为了日活跃用户数（DAU）。

但过去一年，即便很多人意识到日活跃用户和日活跃买家的重要性，到了今年4月，所有部门才达成了共识，大公司的"公司病"显然不是一场组织变革就能快速革除的。

至于回归互联网，目前还处于马云类似顶层设计的宏大想法，具体如何落实还要琢磨一段时间。

三、外敌内患，阿里的底牌在哪里

刚刚过去的618，电商行业称之为"史上最努力"的一届，但消费者们却表现平平，购物节的营销一如既往，但收获的效果却平淡如水。

多家电商平台喊口号参与其中，但最终，大部分都没有公布GMV等重要指标数据，背后的原因大家都可以猜到。

阿里依然是电商行业的龙头老大，但老大已经危机四伏。

财报数据并不好看，面对以拼多多，京东为主的传统电商，以抖音快手为主的直播电商，以及以小红书为首的社交电商的围猎，淘宝无力招架。

2023财年，阿里巴巴中国零售商业的收入为5653.32亿元，同比减少2%。其中客户管理收入为2903.78亿元，同比下降8%。阿里称主要是由于消费需求减少、竞争增加等原因，淘宝和天猫的GMV同比录得中单位数下降。

23年一季度，阿里营收2082亿元，同比增长近2%。电商业务方面则没有出现增长，国内商业业务营收下滑3%。全年的净利润同比下降58.78%，增利不增收的情况让人对阿里的未来不禁捏了把汗。

反观拼多多，则仍然保持高歌猛进的态势，一季度，拼多多营收376.4亿元，同比增长了58.2%，一季度净利润81.01亿元，同比增长211.6%，直播电商方面，龙头抖音来势很猛，2022年，抖音平台电商交易总额（GMV）达到2080亿美元（约合1.41万亿元人民币），较2021年增长76%。

老牌社交平台小红书对电商的发力也很明显，先是吸纳大量商家，据小红书直播部负责人银时（花名）在宣讲中透露，今年1到4月小红书店播月开播数量同比增长290%，直播月购买用户增长220%。与2022年"618"相比，今年参与小红书"618"的商品数量同比增长约5倍，日均购买用户数同比增长约4倍，在供给和消费两端均实现大幅增长。

拼多多京东外加"抖快红"，几乎每家电商平台都有增长的喜报，而对比之下，淘宝体量虽大，增长却难。

强敌环伺之下，淘宝走到了绝地反击的时刻。

一场会议信息的流出明确了未来阿里的方向，从马云对淘天的指示中也可以判断出两个重要信息。

首先，机会给到了淘宝，在当前消费大环境下，拼多多的崛起靠的更多的是超低的价格吸引消费者，把利润压缩，把量做足，机会就靠薄利多销。这一点，从百亿补贴的成果就能看出一二。

被验证的成功路径是可以复制的，京东深谙这个观念，于是我们看到，刘强东比马云早一步回归京东，并且同样拿出了百亿补贴的思路来应对压力。

而在阿里，讨好"价格敏感型消费者"的重任自然落在了淘宝身上，淘宝不能辜负深厚的群众基础，这是淘宝的根，也是阿里的根。

另一方面，回归淘宝，回归用户，回归互联网，阿里被拼多多抢走的，又岂只是消费者，还有中小商家。

财报中，拼多多的技术服务费猛增，阿里的客户服务收入却下降，商家和货物的流动对于平台也是命脉一样的存在。马云做淘宝的初衷是"让天下没有难做的生意"，但随着淘宝的崛起，中小商家的生意并不好做。

拼多多拼的是靠低价换流量，淘宝则更关注权重，与此同时，低价能够带来更多的销量，在拼多多，这就像是一个极限拉扯的循环，中小商家痴迷于销量不能自拔，却也需要付出把利润砍到更低的代价。在淘宝，这样的机会并不多。

马云交代阿里要回归淘宝，回归用户，回归互联网，同样是在寻求一种商业本质，寻求一种让商家和消费者都能够合理循环起来的商业环境。

对手强大，淘宝仍存优势。

多年行业经验的积累，让淘宝在产品和整个电商模式上有着成熟的运作模式，消费者对淘宝的依赖性和消费偏好依然存在。在老板联播发起的一项关于"你现在网购还常用淘宝吗"的调查中，超过44万人参与调查，其中有超21万人选择常用淘宝，还有5.1万人选择"看买什么吧"，淘宝没有失去群众基础，在产品优势，物流优势，乃至价格优势方面，淘宝并没有输。

今年618，淘宝给出了满满的诚意，以价格方面来说，往年购物节，淘宝店铺一般给到满200减15的优惠，今年则直接满200减30，尽管是一个满减小细节，但淘宝对用户的诚意播散在每一位消费者的购物车中。

此外，淘宝明显加强了对中小商家的扶持。据了解，6月4日到6月13日期间，淘天首次上线中小商家专属618营销通道：淘宝好价节。这是电商史上第一次为中小卖家定制的营销IP。

原本倾向天猫的流量也再次回转至淘宝。

淘宝的反击，才刚刚开始。

这一次，蔡崇信和吴泳铭挑起了大梁。

一次全新的启程，带队的是有经验的老人。蔡崇信1999年就加入阿里巴巴，是阿里巴巴合伙人制度的创始合伙人之一，曾担任阿里巴巴首席财务官至2013年。

今年5月出任淘天集团董事长的吴泳铭此前曾担任过B2B、淘宝、支付宝等多个业务的首席技术官，除了领导构建起了相关业务的底层技术架构，他还带团队创建了阿里妈妈平台，以及孵化出了手机淘宝，推动了阿里巴巴集团的无线化。

蔡崇信有着对全球化经验和对宏观环境的洞察，"对于阿里巴巴进一步推进国际化是有力的支撑"，吴泳铭多年来跟进全球前沿技术趋势发展，将进一步开阔阿里的技术视野，探索以前沿技术为发展引擎的全新方向。

老人的新征程，阿里巴巴还有很多新故事要续写。